5천만 원 ETF 투자, '세금 폭탄' 현실? 연봉 1억 직장인의 눈물

국내 ETF 시장의 성장과 과제

국내 ETF 시장 규모가 300조 원을 넘어선 가운데, 국내 상장 ETF와 해외 상장 ETF를 차별하는 과세 체계 등 제도적 과제가 적지 않다는 지적이 나오고 있습니다. 이는 ETF 시장의 지속적인 성장과 다양성 확대를 저해하는 요소로 작용할 수 있습니다.

 

 

 

 

연봉 1억 직장인의 '세금 폭탄' 사례

30대 후반의 A씨는 연봉 1억 원을 받지만 무주택자입니다. 주식 투자로 자산을 늘리려 국내 상장 해외 ETF에 투자했다가 5000만 원의 차익을 얻었습니다. 그러나 A씨는 예상치 못한 '세금 폭탄'을 맞이하게 됩니다. 국내 ETF는 세금 측면에서 불리하게 적용되는 경우가 많기 때문입니다.

 

 

 

 

국내 ETF 투자, 세금 부담의 함정

A씨가 5000만 원의 매매차익에 대해 납부해야 하는 세금은 1412만 원에 달합니다. 2000만 원까지는 15.4%의 배당소득세가 부과되지만, 나머지 3000만 원은 근로소득과 합산되어 금융소득종합과세율(24~35%)이 적용되기 때문입니다. 이로 인해 A씨는 ISA 개설, 건강보험료 인상 등 추가적인 불이익을 받게 됩니다.

 

 

 

 

해외 ETF와의 역차별, '기울어진 운동장'

만약 A씨가 해외 상장 ETF에 투자했다면 22%의 양도소득세만 내면 됩니다. 세금이 적을 뿐만 아니라 ISA, 건강보험료에도 영향을 미치지 않습니다. 이처럼 국내 상장 ETF와 해외 상장 ETF 간의 세금 차이는 개인 투자자에게 불리하게 작용하며, '기울어진 운동장'이라는 비판을 받고 있습니다.

 

 

 

 

배당소득 분리과세 제외와 규제의 문제점

국내 상장 ETF는 배당소득세 부과 대상임에도 불구하고, 올해부터 시행되는 배당소득 분리과세 제도에서 제외되었습니다. 증권사 관계자는 “1990년대 만들어진 징벌적 과세 제도로 국내 ETF를 옭아매는 것은 해외 ETF와의 형평성 차원에서 맞지 않는다”고 지적합니다. 또한, 액티브 ETF 상관계수 규제, 분산투자 규정 등도 ETF 시장의 다양성을 저해하는 요소로 작용하고 있습니다.

 

 

 

 

서학개미를 해외로 떠미는 요인

수익이 커질수록 해외 상장 ETF에 유리한 현행 제도는 개인 투자자를 해외 시장으로 떠밀고 있습니다. 지난해 4분기 서학개미의 해외 주식 순매수 금액은 급증했으며, 뭉칫돈이 쏠리는 상품도 다수 존재합니다. 이는 국내 ETF 시장의 성장과 경쟁력을 약화시키는 요인으로 작용할 수 있습니다.

 

 

 

 

ETF 투자의 현실: 세금, 규제, 그리고 기회

국내 ETF 시장은 성장하고 있지만, 세금, 규제, 형평성 문제 등 해결해야 할 과제가 산적해 있습니다. 개인 투자자들은 이러한 현실을 인지하고, 자신에게 맞는 투자 전략을 신중하게 선택해야 합니다. ETF 시장의 지속적인 성장을 위해서는 과도한 규제를 완화하고, 공정한 경쟁 환경을 조성해야 합니다.

 

 

 

 

ETF 투자, 궁금증을 풀어드립니다!

Q.국내 ETF와 해외 ETF, 세금 차이는 왜 발생하나요?

A.국내 ETF는 금융소득종합과세 대상이 될 경우, 높은 세율이 적용될 수 있습니다. 반면, 해외 ETF는 양도소득세가 적용되어 세금 부담이 상대적으로 적습니다. 이는 과세 체계의 차이에서 비롯됩니다.

 

Q.ISA 계좌를 활용하면 절세 효과를 볼 수 있나요?

A.금융소득종합과세 대상자는 ISA 계좌를 개설할 수 없습니다. 따라서, 국내 ETF 투자를 통해 고액의 수익을 얻는 경우, ISA 계좌를 활용한 절세 혜택을 누릴 수 없습니다.

 

Q.ETF 투자 시, 어떤 점을 주의해야 할까요?

A.ETF 투자 전에 세금 관련 정보를 꼼꼼히 확인하고, 자신의 투자 목표와 위험 감수 능력을 고려하여 상품을 선택해야 합니다. 또한, 국내 ETF와 해외 ETF의 세금 차이를 인지하고, 투자 결정에 반영하는 것이 중요합니다.